NDF vs CFD
NDF og CFD er finansielle verktøy som brukes i finansmarkedene i mange deler av verden, spesielt Forex-markeder, meglere og investorer for å bokføre fortjeneste på transaksjoner og for å sikre finansiell risiko som er vanlig i finansmarkedene. Å minimere eksponeringen for risiko skapt av svingninger i prisene på råvarer og utenlandsk valuta. Det er mange likheter mellom disse to verktøyene, men det er også forskjeller som må fremheves.
NDF
NDF omtales som ikke-leverbar termin, og er en terminkontrakt på en valuta som ikke handles tungt eller ikke er konvertibel. Gevinst eller tap ved transaksjon avgjøres på grunnlag av forskjell i kurs på valuta på oppgjørstidspunktet og kurs som er avt alt mellom selger og kjøper på tidspunktet for gjennomføring av transaksjonen. NDF har en tidsperiode slik den er avt alt på en dato og fullføres på oppgjørsdato. Disse NDF-ene har norm alt en tidsperiode på én måned, men NDF-er som er lengre med varighet på ett år er også vanlige.
Prisene på NDF-er er uttrykt i amerikanske dollar og har i dag blitt et veldig populært verktøy for sikring for mange selskaper, da de tjener til å minimere eksponeringen for risiko ved å handle i valutaer som ikke har mange mottakere.
CFD
CFD kalles også en kontrakt for forskjell. Dette er en kontrakt mellom en selger og en kjøper. Kjøperen lover å betale differansen mellom verdien av eiendelen på tidspunktet for gjennomføring av kontrakten og verdien som er gjeldende på et fremtidig tidspunkt. Hvis denne forskjellen viser seg å være negativ (noe som skjer når kjøpers forventning går g alt), så er det selgeren som betaler differansen i verdi.
Dermed er CFD-er i realiteten derivater som lar investorer dra fordel av bevegelige priser og gir et instrument for å spekulere i finansmarkedene.
